Anthropic每年向馬斯克的SpaceX支付150億美元購買算力

Anthropic承諾每月向SpaceX支付12億5,000萬美元,以換取用於訓練和服務自家前沿模型的GPU算力。這個數字出現在SpaceX本週提交的招股書中,折合每年大約150億美元。對SpaceX而言,單一客戶幾乎讓現有年營收翻倍;對Anthropic而言,在馬斯克自己的模型Grok仍是最吵雜的競爭對手之一時,撐起Claude的這間實驗室就此被嵌進馬斯克的金融軌道之中。

如果雙方都不退出,SpaceX在整個合約期內將收取超過400億美元,這個數字看起來不再像雲端帳單,而更像一項國家基礎設施計畫。任一方都可以在提前90天通知後退出,這條款放在一份多年期算力合約裡短得異常,讀起來像是對前沿AI那種搖擺經濟的對沖。

算力來自Colossus,位於孟菲斯、物理上擺放著GPU的資料中心園區。Anthropic從Colossus 1的300兆瓦起步,並已經在Colossus 2上以輝達的GB200矽片開始擴容,這正是當下各大實驗室爭相規模化部署的架構。300兆瓦不是伺服器機房面板上的數字,而是會被地區電網感知到的負載,是承租人在某個臨界點上同時成了房東客戶和電力公司客戶的門檻。

讓這宗交易在編輯層面顯得不只是大、而是怪的,是誰付錢給誰的問題。Anthropic建立在一套「安全優先」的論述上,這種論述明確將自己擺在馬斯克的加速主義對立面。過去兩年,這家公司一直在把Claude打造成對抗xAI的Grok的穩健替代,而支撐這一立場所必須的算力,如今卻要從馬斯克領軍的公司帳上走過。Anthropic的錢沒有買下Grok,但確實在幫忙資助馬斯克投資組合大半所立足的基礎設施,包括同一個被xAI推為前沿規模算力代名詞的Colossus站點。

在反諷的背後,是所有前沿實驗室還沒解決的限制:在合適的電壓和合適的延遲下,這個世界根本沒有足夠的算力去餵養最大的模型所要求的東西。Anthropic的營收曲線已經陡到內部預估足以談論第一個盈利的季度、下一個明顯落在黑字區的季度,以及一場被以兆美元為單位討論的上市可能。這些都沒有意義,如果公司無法服務自家的付費客戶;而與SpaceX簽下的這份合約,就是對這一瓶頸最粗暴的回答。

這個價格也在回答SpaceX一直在悄悄琢磨的問題:當火箭發射節奏飽和、星鏈資本支出觸頂之後,公司的第二個生意是什麼。以每年150億美元一份單一合約規模出售AI基礎設施即服務,現在正以這第二樁生意啟動中的樣貌出現在上市文件裡。馬斯克把與Anthropic的協議公開定位為SpaceX能以市場其他玩家暫時還趕不上的規模提供compute-as-a-service的證據,而這一定位本身也充當了對此次上市的宣傳。

這套敘事有理由被謹慎閱讀。300兆瓦的確很高,但仍只是美國三大雲端業者在同一時間窗為AI排出的算力中的一部分。90天退出條款兩邊都切:既給Anthropic在更便宜的供應商出現時一個迅速離場的口子,也給SpaceX在Anthropic成長於合約到期前停滯時一條退路。早期階段的付款被壓低,這意味著12億5,000萬美元的月度數字仍低估了爬坡完成後的真實費率。而向競爭對手的生態付錢、為自家生意買鎚子和鏟子這個模式,歷史上不乏先例,但這些先例都不舒服:供應商最終決定與客戶競爭,或者客戶最終判斷供應商風險太高。

地理也算數。Colossus坐落於孟菲斯,所在電網早就被田納西河谷管理局拉伸,以跟上AI需求。擴張到Colossus 2帶來的負載必須從某個地方來,而這個產業的能耗胃口,如今已是美國東南部幾個州的政治議題。Anthropic實際上正在把Claude插進一場它沒有挑起、也無法實質性塑造的區域能源辯論裡。

對國際讀者而言,更有用的取景方式大概是這樣的:把一個前沿模型跑起來的價格,如今在公開市場上是可見的,大致是每月12億5,000萬美元,而這只是最大那些實驗室所消耗的一小塊。這個數字改變了人們讀每一次新模型發表、每一檔定價層級、每一個API限額時的方式。它也改變了人們讀每一份「安全優先」實驗室獨立性宣言的方式:在這個產業裡,獨立,如今就是選擇租用哪一家巨頭的基礎設施。

SpaceX的S-1招股書,正是把這個數字推上公開紀錄的那份文件。公司計畫以SPCX的代碼在那斯達克上市,而關於Anthropic合約的那一段,是文件裡最承重的資料點之一。合約本身一直跑到2029年5月,5月與6月的爬坡階段費率有所下修,新設施完全上線後轉為足額計價。Anthropic方面則釋出一次瞄準年底的上市訊號。下一個檢查點是Colossus 2的爬坡,Anthropic已經表示會在6月加速,屆時公司預期隨著新設施被填滿,將拉動遠多於現在的GB200算力。